アルゴを意識したトレードが大事【たけぞうさんインタビュー 前編】

曽根原 大介

「新NISAがきっかけで積立投資を始めたけど、個別株投資もチャレンジしてみたい…」という人は多いもの。

個別株こそ投資の醍醐味と考える人も多いですが、積立投資以上に知識のインプットや投資戦略の決定が必要となります。

いろはにマネーでは著名投資家の方々へ、“個別株投資のいろは”についてインタビューを実施。

ワンランク上の投資家を目指すあなたに役立ててほしい、実体験やポイントをじっくりと伺います。

アルゴに勝つには、短期トレードでムキにならないこと

昔はデイトレードが中心でしたが、最近は1週間~10日くらいで売買するスイングトレードも行っています。

相場によって使い分けはするのですが、デイトレの比率は落ちてきていますね。

ディーラーの頃は、デイトレードが8割・9割でした

ただ、ここ数年でアルゴが普及して値動きが相当激しくなってきているので、スイングトレードの方がアルゴに勝ちやすいなと思っています。

「この銘柄、買われすぎているな」と思っても信用残の売りが多いと、それの汲み上げを狙ったアルゴが動く。
買い戻しが終わったと思ったらドカンと一本調子に下がることもあるので、非常にやりにくくなってきている印象です。

そのため、あまり短期トレードでムキになると負けてしまいます。

アルゴに勝つために、やっぱり決算を見たりだとか、ちょっと前に盛り上がったけどだいぶ落ち着いてきた銘柄を狙うことが多いです。

売買代金ランキングや、値上がり・値下がりランキングなど、各証券会社やサイトで公開されているものを自分でメモっています。

プライムやグロースなど市場毎で出てくるので、コピペしたりスクショ撮ったりして1箇所にまとめる程度なので、誰でもできると思いますよ。

証券ディーラー時代は年間10億の利益も

投資の世界に入ったのは、本当に偶然でした。

高校卒業後すぐ証券会社に入り、確か25か26歳の頃にディーラーの仕事に就きました。最初は先輩たちの見よう見まねでしたね。

当時はまだ売買代金が3,000億円とか4,0000億円の頃だったのですが、どうにかプラスを保つことができました。

一番はITバブルの手前くらいで、10億くらいは年間で利益が出ていました。

2018年くらいかな…アルゴが出始めて、「手動発注」と「自動発注」が出るようになって、売買がしにくくなりました。

板を見ると1万株あるのに、実際に買い注文を出すと100株や200株しか取引できないことがあったんですよ。

目視では板があるから買いに行っているのに、その前に注文が取り消されちゃっている状態です。

これが今で言うアルゴで、自動発注だからいくら注文を取り消しても見せ玉にはならないんですよ。当時何度も金融庁と話しましたが、自動発注だから許されるということだったんです。

この頃から、特に証券ディーラーは短期売買がだいぶ難しくなりましたね。

それでもどうにかディーラーとして続けていたのですが、所属していた証券会社の再編があったりで、最終的には退職することにしました。